分紅保單新規範 盼6月上路

　　要確定分紅可能性。保險局14日找壽險業開會，研商分紅保單新規 範，保險局表示，壽險業者一致認同大方向，只有在商品設計規格上 有意見，將請壽險公會提建議，希望6月底前新規定能上路，上路後 現行已在銷售的分紅保單若與新規範不符，將要改版重新上架。　　據了解，14日會中壽險業者主要對草案中「保單定價時要採現金流 量測試」有疑慮。保險局在草案中明訂，分紅保單送審時要附上現金 流量測試的利潤測試資料；壽險業者認為，在可能紅利金額不變的情 況下，要通過現金流量測試，實務上並不合理，因為現金流量測試是 選擇利率情境最差的35％，若紅利不變，就不可通過現金流量測試。　　目前銷售分紅保單的主要是三家壽險，即富邦、保誠及法國巴黎人 壽，在保險局公布分紅保單新規定草案後，國泰人壽、南山人壽仍是 表示，短期內不會推出分紅保單，主要是分紅保單的CSM（合約服務 邊際）相對較低，即利潤貢獻度不高，對接軌幫助不大；且在ICS上 被要求的資本相對高，行政成本也高，且可能因為不當行銷產生爭議 ，所以初步仍傾向以利變壽險為主力保單。　　資本市場轉多頭，帶動分紅保單近期熱賣，單月可賣逾百億元，金 管會加緊訂定分紅保單銷售注意事項，據保險局草案，當中包含招攬 面、揭露面、商品設計面、管理面與罰則等。保險局副局長蔡火炎指 出，與壽險業者開會時，業者有一些文字修正建議，金管會也採納， 業者並針對保單設計的規格有意見，最後決議請壽險公會研議，再提 供金管會修正意見。　　蔡火炎說明，壽險業者對商品設計有意見，但與草案實質上沒太大 改變，針對分紅保單不應過度宣染分紅率、分紅金額等方向都認同。　　針對保戶最在意的招攬面、揭露面，壽險業多表示認同，包括未來 文宣與建議書僅能列出最可能的紅利金額、較低紅利金額、可能紅利 為零的假設，分給保戶的分紅金額不得低於可分紅金額的70％；壽險 要每年寄發紅利分配通知書給保戶，若連兩年沒有達到最可能分紅金 額的累積值時，要向要保人說明原因；禁止業務員將保單報酬率跟公 司股息率做比較，也不能用保單報酬率有高於同業的保單、高於銀行 存款利率等做比較。